这就造成了监管层的忧虑。“一个很重要的原因来自于线下模式的不透明，资金的来去流动都不在监管范围内，洗钱的可能性得到放大。”一家P2P副总裁告诉经济观察报。“如果能够放在线上，将贷款方的融资需求打散，可以降低兑付风险的地域集中度，一旦发生风险，也不容易产生太大的负面社会影响。”而这些都成为监管层去线下的主要考量。

　　经济观察报了解到，目前P2P平台们线下模式的自我改造，主要集中在理财端的线上引流，换言之，资金来源的线下聚拢方式将渐渐被线上取代。“我们会在一二线城市设置社区体验店对投资者进行线上投资习惯的培养。我们针对的是那些有投资愿望但是不习惯使用互联网方式理财的投资人。”翼龙贷相关负责人告诉记者，“但即使是社区体验店吸收到的用户最终也是通过线上进行账号注册和投标来完成投资，所有的交易环节都是在线上进行的。”

　　监管忧虑

　　接近监管人士告诉经济观察报，11月央行的一次内部会议上，相关领导表态“要积极促进互联网金融的健康发展，但对互联网金融的线下探索仍需进一步考证。”

　　目前来看，监管对金融线下模式的暧昧态度主要出于对理财端向线下下沉的忧虑。